智能化

国信通院发布的《自动驾驶战略与政策观察（2025 年）》指出，2025 年全球自动驾驶产业加速迈入规模化应用与价值兑现新阶段，中美两国形成引领全球发展的双引擎，技术迭代与场景落地持续突破。报告系统梳理中美两国自动驾驶产业进展与政策演进，剖析二者在制度设计、推进路径上的差异化规律，同时展望产业未来发展趋势并提出政策优化建议。此外，报告强调政策法规体系是巩固产业引领优势的关键，需通过协同治理平衡创新活力与安全底线，为行业高质量发展提供决策参考。

2025 年以来，全球自动驾驶产业迈入加速突破的关键阶段。主要国家纷纷聚焦技术创新、场景落地与监管完善三大核心领域加大战略投入，结合自身产业基础形成差异化发展格局，行业整体呈现蓬勃向上的发展态势。在技术研发方面，感知系统精度与环境适应性持续提升，端到端大模型的规模化落地为解决复杂场景决策难题提供了可行路径，长期制约行业发展的“长尾问题”实现系统性突破。在产业链升级方面，激光雷达等核心零部件实现性价比跃迁，推动自动驾驶车辆在性能迭代升级的同时，成本持续下行，为规模化普及奠定坚实基础。在场景应用领域，自动驾驶在出行服务、智慧物流及封闭场地作业等场景中实现规模化部署，落地速度与覆盖广度均实现跨越式增长，形成多元化商业落地生态。在监管体系建设方面，各国普遍采用“积极鼓励+审慎规范”的协同治理模式，在保障技术创新活力与守住安全底线之间构建动态平衡机制。

2025 年无人配送开始加速 发展，下游应用场景丰富且空间大：无人配送可解决行业难题且落地难度相对较低，2025 年我国无人配送迎来加速期，主要体现在车队交付数量大幅提升和地方政策密集出台；2023-2024 年出货量分别为 6700/13300 台，2025 年预计大幅增至 5 万台。无人配送应用场景丰富，包括快递运输、即时零售等城市配送，以及城乡转运、园区物流等，其中 2025 年仅快递场景收入便已达 1.5 万亿。此外无人配送可替代的车型包括轻微卡、轻微客及货运三轮车等，2024 年预计保有量 4041 万辆。

配置思路：智驾上车思路由标配转向按需付费。25年2月比亚迪发布“全民智驾”战略，将天神之眼方案全系标配，后由于库存处理节奏存在一定问题/中低价格带消费者对智驾功能需求有限且价格敏感，智驾版终端反馈一般。2025Q4比亚迪将选择权还给用户，重新推出部分取消或简化智驾硬件的SKU。

本篇报告解决了以下核心问题：1、2025年至今Robotaxi发生了怎样的变化？2、如何比较中美在Robotaxi上的布局及竞争？3、2026年Robotaxi赛道有哪些新“玩家”及投资机会展望。

2025城市NOA汽车辅助驾驶研究报告-中汽信息公司

展望 2026 年整车行业面临补贴退坡、原材料涨价等多重压力，市场担心主机厂对智能驾驶功能是否会减配。我们研究发现 26 年智驾平权趋势非但不会放缓，而是会进入 2.0 阶段，城市 NOA（领航辅助驾驶功能）开始走向千家万户，背后的原因在于：1）过去 2-3 年智驾景气度的本质来源是新能源车内卷背景下的主机厂增配，这一强大的供给端驱动力在 2026 年依然存在并且增强。2）小鹏 Mona 已经证明 10-20w 低价格带消费者对优质智驾功能同样具有需求。在供给和需求双重驱动力下，我们测算 2026 年城市 NOA 硬件配置渗透率有望从 2025 年 16%提升至 25%，全年搭载城市NOA 功能硬件配置销量有望达到 545 万，同比增速超过 50%。

“自动驾驶企业”的愿景已从 speculative hype（投机性炒作）转变为 operational inevitability（运营上的必然）。这一转变不仅仅意味着更先进的 AI 工具，它代表着商业价值创造方式的根本性重构。关键的转型在于：从当前各自为政的平台生态，迈向由协同工作的 AI 智能体（AI Agents）团队所驱动的未来；这些智能体将主动指挥并执行完整的业务流程。

公司是中国商用车智能驾驶产品及解决方案领域以产品驱动的创新型供应商，专注于研发用于采矿及物流的封闭环境自动驾驶卡车、V2X 技术及智能感知解决方案，专注于封闭环境中的智能驾驶。公司成立于 2017 年，创始人在孵化人才及新一代公司（尤其是AI、机器人及自动化）方面有丰富经验。 2024 年公司实现营收 4.1 亿元，YoY+207%，其中自动驾驶汽车业务营收 2.55 亿元，占总营收比重为 62%，同比+243%。

通用人工智能大模型迎来跨越式发展，模型规模、训练范式与推理能力持续突破，为各类 AI 应用构建了坚实的底层技术底座。智能驾驶本质是“物理 AI”的应用，因此注定了往大模型方面演进。通用大模型能力涌现，赋能智驾模型基座，智驾模型架构持续进阶，逐步进入 VLA 和世界模型的物理 AI 时代，迈向智能涌现新阶段。

线控底盘是实现高阶智驾的必备技术之一，在智驾加速渗透中放量在即。线控底盘成为智能电动汽车实现差异化体验与技术迭代的关键，推动汽车从机械向线控驱动变革，其核心价值在于突破传统机械底盘的性能边界，借助传感器实时感知、算法动态决策与执行机构精准响应，为高阶智能驾驶提供精准可靠的执行能力。根据亿欧智库预计，2025年中国乘用车智能底盘市场规模将达到466亿元，2030年将达到1171亿元，2025-2030CAGR为20.24%，呈现快速渗透态势。

2月智能化边际变化总结：国标L3/L4开启征求意见，智驾或开启DeepSeek时刻。国内监管持续跟进，工信部就L3/L4自动驾驶安全要求等五项强标公开征求意见。特斯拉Cybercab在德州超级工厂正式下线，实现“无方向盘/无油门”的硬件落地；Waymo新增4座运营城市。小鹏汽车明确2026年为“全自动驾驶拐点”，提出智驾的“DeepSeek时刻”，并将智驾与座舱中心合并为“通用智能中心”，二代VLA大模型即将推送。